依據公告，中國船舶的換股價格確定為37.84元/股。中國重工的換股價格確定為5.05元/股，由此計算的中國重工與中國船舶的換股比例為1:0.1335。

　　截至9月19日收盤，中國船舶(600150.SH)股價為36.06元，總市值為1613億元;中國重工(601989.SH)股價為4.86元，總市值為1108億元。

　　兩家超千億元市值的上市公司聯合整合，是近十年A股資本市場最大規模的并購交易，也標志著中國船舶集團解決船海主業同業競爭邁出了關鍵一步。

　　來源：攝圖網

　　交易金額達1151.50億元

　　我國資本市場并購重組進入“活躍期”。中國船舶表示，本次交易旨在通過將中國船舶、中國重工下屬船舶制造、維修業務統一整合并入中國船舶，進一步規范上市公司同業競爭、維護中小股東權益。

　　截至9月18日，中國重工參與本次換股的股票為總股本228.02億股，中國船舶本次換股吸收合并發行的股份數量合計為30.44億股。

　　本次換股吸收合并完成后，中國重工將終止上市并注銷法人資格，中國船舶將承繼及承接中國重工的全部資產、負債、業務、人員、合同及其他一切權利與義務。中國船舶因本次換股吸收合并所發行的A股股票將申請在上交所主板上市流通。

　　公告披露，截至今年6月，中國重工總資產為2019.74億元，總負債為1176.05億元，資產負債率為58.23%。

　　同時，為保護異議股東的利益，中國船舶將賦予異議股東收購請求權，價格為30.27元/股;而中國重工將為異議股東提供現金選擇權，價格為4.04元/股。

　　中國重工表示，中國船舶擬購買資產的交易金額為1151.50億元。不考慮收購請求權、現金選擇權行權影響，本次換股吸收合并完成后，控股股東中船工業集團持有存續公司中國船舶的股份數量為20.07億股，持股比例為26.71%;實際控制人中國船舶集團合計控制中國船舶的股份數量為37.05億股，控股比例為49.29%。

　　“中國神船”呼之欲出

　　作為中國船舶集團旗下兩大千億級“旗艦”上市公司，中國船舶、中國重工一直備受市場關注。

　　資料顯示，中國船舶是中國船舶集團核心軍民品主業上市公司，主要業務包括造船業務(軍、民)、修船業務、海洋工程及機電設備等，旗下擁有江南造船、外高橋造船等業務。根據最新收盤價，中國船舶市值為1613億元。

　　中國重工為領先的艦船研發設計制造上市公司，主要業務涵蓋海洋防務及海洋開發裝備、海洋運輸裝備、深海裝備及艦船修理改裝、艦船配套及機電裝備、戰略性新興產業及其他等五大板塊。根據最新收盤價，中國重工市值為1108億元。

　　自“南北船”2019年合并后，市場認為，中國船舶、中國重工在船舶總裝領域業務等存在業務重合，存在整合的空間。

　　據中國證券報報道，在業內人士看來，本次重組將整合中國船舶、中國重工的優勢科研生產資源和供應鏈資源，促進造修船先進技術的深度融合升級，通過市場化手段推動中國船舶、中國重工及下屬企業深化改革，改善治理結構和治理能力，實現產業經營與資本運營融合發展、相互促進，發揮協同效應，實現優勢互補。

　　本次重組完成后，存續上市公司將成為資產規模、營業收入規模、手持船舶訂單數均領跑全球的世界第一大旗艦型造船上市公司，后續將憑借強大的科研創新實力、先進的管理水平和精湛的制造工藝、豐富的產品結構和生產線，抓住行業機遇，提升全球行業影響力，持續引領全球船舶工業發展，為中國船舶集團建成世界一流船舶集團、成為全球船舶行業的領軍者奠定堅實的基礎。